医药行业市场格局范文

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中图分类号：F402.3文献标识码：A 文章编号：1002-2848-2007（02）-0115-04

目前，我国已经成为仅次于美国的世界第二制药大国，可生产化学原料药1300多种，总产量58万余吨，其中有60多个重要品种具有较强国际竞争力；化学药品制剂有30多种剂型、4500余个品种；在全球已经研制成功的40余种生物工程药品中，我国已能生产20种，其中部分产品已形成一定产业规模；中成药产量仅60万吨，中成药品种、规格达8000多种；可生产医疗器械近50个门类、3000多个品种、11000余个规格［1］。本文拟运用传统产业组织理论的SCP范式，对我国医药行业的产业组织特征及产业政策影响进行分析，并在此基础上，提出了提高我国医药行业产业竞争力的思路与对策。

一、 我国医药行业的产业组织特征

（一）市场集中度

有学者研究发现,我国高寡占型行业的市场集中度CR8一般应大于40% ,寡占型行业的CR8一般应在30 %-40 %之间,低竞争性行业的CR8则应该大于20%［2］。医药产业与烟草加工业、化纤工业、电子及通讯设备制造业等, 都属于具有偏高进入壁垒和低竞争性的竞争产业, 是一个高集中度的行业。早在1996年,日本医药产业的CR8就已达44 %;1993 年, 英国医药产业的CR4为35%;1991年,德国医药产业的CR4为28%。另据资料表明, 世界上前25 家制药企业的市场份额, 已从10 年前的不足40 %提高到了现在的60 %以上。这是近10 年来制药企业并购的结果, 而且这种集中化趋势仍在发展之中。至2000 年, 世界上前10 家领先制药企业的市场集中度为40%,前20 家领先制药企业的市场集中度为60%。

我国医药产业的市场集中度一直不高。从表1可以看出,1991 年-2001 年间, 排名首位的企业的市场集中度一直不足5%,前4位企业的市场集中度(CR4) 一直不足10 % (除1993 年外),前8位企业的市场集中度(CR8) 则一直不足15 % (除1993 年、2001年外)。而且,自1998 年以来, 我国医药产业的CR4 和CR8 虽有小幅增长,但是其增长幅度仍不是很明显。我国医药产业的市场集中度不仅在与我国各产业的横向比较中处于中下水平, 而且与国际上其他国家的医药产业市场集中度水平相比显得非常低。

根据2004年的销售收入数据，我们计算出了2004年医药各个子行业中的前八名企业的市场集中度（见表2）。

从表1和表2可以看出，在2002-2004年间，医药行业产业优胜劣汰竞争加剧，许多大公司通过兼并重组或新建项目，扩大规模，增强实力，提高了市场集中度；另外，化学原料业、生物制药市场集中度最高；医疗器械、中药饮品工业市场集中度次之；化学制剂和中成药市场集中度较低。

（二）进入壁垒

医药行业是高技术、高风险、高投入的产业。一般情况下，药品从研究开发、临床研究、试生产、科研成果产业化到最终产品的销售，技术要求高，资金投入大，并且其间的审批、临床研究环节复杂、周期时间长，医药行业新药产品的开发需要投入大量的资金、人才、设备等。所以，进入医药行业对资金、技术都有较高的要求。医药行业的行业壁垒主要体现在以下几个方面：

（1）技术壁垒。自主研发能力是医药制造最重要的核心竞争力之一，对医药企业的发展起着决定性的影响。医药制造行业涵盖了实验室、中试和生产过程，同时具有跨专业应用、多技术融会、技术更新快等特点。因此，对相关企业的全面技术开发能力要求非常高。

（2）法规壁垒。除一般性法律、法规以外，医药行业企业还要具备《中华人民共和国药品管理法》规定的经营条件，主要包括：具有依法经过资格认定的药学技术人员、工程技术人员及相应的技术工人；具有与其药品生产相适应的厂房、设施和卫生环境；具有能对所生产药品进行质量管理和质量检验的机构、人员以及必要的仪器设备；具有保证药品质量的规章制度；需要取得《药品生产许可证》；通过GMP 认证。另外，国家还规定申请开办药品生产经营的企业必须具有国内未生产的二类以上新药证书等。由于我国医药行业普遍存在生产企业多、规模小和抗风险能力低的特点，所以国家正在通过GMP、GSP 认证以及推行兼并重组等政策，逐步淘汰弱小企业，以提高行业的市场集中度。

（4）资金壁垒。医药制造行业是高投入、高产出行业，其新产品开发投入高，周期长，风险大。重要生产设备多数需要进口，且价格昂贵。产品销售渠道复杂，环节多，资金周转偏慢，销售费用所占比例较高。因此，新进入者通常需要很长的启动时间，资金压力较大。

（5）市场壁垒。我国国内生物制药市场的竞争格局基本形成。数家优势企业正逐步形成各自的技术特色。与行业后来者相比，它们具有一定的品牌优势、技术优势、规模优势和品种优势等。这无疑加大了后来者进入市场的难度。

（三）市场绩效

医药制造业有较好的经济效益。从2003年的按行业计算的工业企业主要经济效益指标来看，医药制造业的工业增加值率高于工业平均水平5.94个百分点，高于轻工业平均水平7.04个百分点；成本费用利润率高于工业平均水平4.13个百分点，高于轻工业平均水平5.15个百分点;全员劳动生产率高于工业平均水平21.57%，高于轻工业49.67%；总资产贡献率高于工业平均水平0.94个百分点，低于轻工业平均0.17个百分点。医药制造业的经济效益较好可能是吸引外部大量经济资源涌入医药制造业的重要原因之一。

但是医药产品销售率在各行业中处于最低水平，比全国平均水平低3.38个百分点。这说明我国医药制造业的生产能力过剩，药品总体供过于求。这很可能是由于医药制造业较高的利润率吸引了过多的外部经济资源，短期内行业需求无法消化如此巨大的供给量所致。

医药行业中的各个子行业的绩效也各不相同。从2003、2004年的有关统计数据可以看出，化学原料药、中药饮品销售利润率持续低于医药行业整体水平，化学制剂、中成药、生物制药销售利润率持续高于行业平均水准。2004年，医疗器械的利润率增幅较大，提高幅度达22.39%。在医药领域内，中成药、生物科技、化学制剂、医疗器械均有较好的盈利能力，而医药商业基本处于微利状态。

（四）增长特性

医药行业的增长与人口基数、人口增长率、人口年龄结构以及人均收入水平、疾病谱变化和发病率等因素关联度较大，与宏观经济的景气周期相关性较小。有关统计数据表明，我国医药行业持续增长特性明显，具有新兴市场中的朝阳产业的高成长特征。过去10年来，世界医药总产值的年均增长率基本在7-8%之间，而我国医药工业的年均增长率高于世界平均水平一倍多。另外，我国医药工业的年均增长率也远远高于我国国民经济平均增长率。1998-2003年，我国医药工业总产值按不变价以年均17.1 %的速度增长，远远高于我国的GDP增长速度及工业平均增长速度（见图1）。

二、我国医药行业的产业政策效果

（一）新医保目录的颁布促使医院用药增长，药价水平进一步下调，为制剂药的扩张带来了机遇

2004年9月16日的《国家基本医疗保险和工伤保险药品目录》中，中成药品种由过去的415个增加到823个，增加了98%；西药品种则由725个增加至1031个，增幅达42%。医保目录的变化以及覆盖面的扩大带来的直接影响是拉动需求，促使医院用药增长；医院用药水平提高，结构调整；药价水平进一步下调。

新目录为那些首次入围的品种提供了良好的扩张机遇，具体实效有望在以后年份逐步显现。虽然在扩大临床用药的同时，这些产品也可能面临价格管制的压力，但总体上机遇大于风险，因此相应企业也有望借此实现较快的业绩增长。

（二）获得GMP认证后的影响

新《药品管理法》明确要求药品生产企业必须符合GMP 要求，并按GMP 组织生产。如果药品生产企业在最后期限2004年12月达不到GMP 的要求则只能退出药品生产。GMP认证后停产的大部分为中小企业，对医药行业的整体产能影响不大，原有的产销矛盾并没有得到缓解。而已通过GMP认证的企业在改造过程中都进行了不同程度的产能扩大，扩充后的产能远远高出现有国内市场需求，供大于求的局面难以改观。

（三）药品分类管理：零售药店雪上加霜

目前，国家食品药品监督管理局加大了推行实施药品分类管理的力度，正逐步取消处方药销售“双轨制”。根据推进进度的后续时间表，必须凭处方购买的药品范围将在2005年逐步扩大。2005年12月3日以后，将实现全部处方药必须凭执业医师处方销售。由于处方药目前占到零售药店销售额的40－50%，而医药分家短期内还难以推行，医师处方大多滞留在医院药房而难以流向零售药店。因此，处方药销售“双轨制”在2005年的逐步取消将对药品零售行业产生极大的震动，不少药店可能因此倒闭，零售业格局将会发生重大改变。

（四）城镇医疗保险和农村合作医疗

医药是一个非周期性的、经营分散的行业，尽管一些区间因素会使其发展有所波动，但真正对行业具有整体性、趋势性影响的要素却是长期存在和相对稳定的，其效应也是表现为潜移默化而非短期爆发［4］。在这些要素当中，推动行业长期向好的包括政府和个人医疗消费支出增加、城镇化、人口老龄化、全球产业转移等，限制行业增长速度的则有药价控制等。

政府和个人医疗消费增加是经济发展的必然结果，其中，政府参与的医疗保险制度和新型农村合作医疗在未来5年的作用不容忽视。据统计，我国参保人数从1998 年的1969 万人迅速提升至2004 年8月的11847万人；医保支出从1999年至2003年，复合增长率达到65%；医保支出占全国药品销售收入的比重，从1998年的7%上升至2003年的44%。另据报道，目前已有6899万农村人口参加了新型农村合作医疗试点。预计未来随着覆盖面的进一步扩大，全国城镇居民和农民的人均医疗支出将继续增加，从而长期促进医药消费稳步增长。

（五）药品价格管制

由于医疗消费涉及国家财政支出，为控制开支，医保目录的药品长期面临行政降价的压力。从1999年起，国家计委（现在的发改委）先后出台了一系列药价改革政策，使得2000年之后社会药品零售价格持续出现负增长。发改委、药监局出台的降价令、限价令并未达到解决药品价格虚高、减少抗生素滥用的问题，使矛头指向“以药养医”的体制，将对卫生部推动医院体制改革起到促进作用。国家通过对仿制药的不断降价，除了减少医保用药的财政负担和降低患者的医药费用之外，也想促进企业创新专利药品。

三、提高我国医药行业竞争力的对策建议

我国医药制造业具有良好的市场发展潜力。医药行业的增长潜力主要来自以下几个方面：（1）人口的增加将导致医疗需求增加。（2）人口老龄化使药品需求增加。（3）人民生活日益富裕，宏观经济发展环境良好，将会使药品消费逐步提高。

我国医药行业应抓住机遇，积极提高产业竞争力。具体的对策是：加大技术和工艺改进，开发附加值相对较高的深加工产品；进一步挖潜降耗，节约水、电、粮等基础资源，节约化工原料，消化成本上涨因素；加大农村这一潜在医药市场的开发力度，拓展内销市场，解决农村用药难的问题；医药企业要实施“走出去”战略，开拓海外市场，加快我国医药产业的发展步伐；另外，医院改制的具体进度及方案对医药行业生产、流通行业有较大的影响，从长远看，为了真正解决以药养医问题，把虚高的药品价格降下来，必须打破国有医院销售药品的垄断地位，形成多种所有制医院并存的局面，进行医、药分业经营，并将医疗服务价格适度上提。

参考文献：

［1］中经网数据有限公司.中国医药、化学制剂、生物制药、中药行业研究报告［R］.2004.

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降价无碍大局

国家发展改革委上周发出通知,决定降低头孢曲松等部分单独定价药品的最高零售价格,涉及抗生素、心脑血管等药品。正是这则利空诱发了医药板块的调整行情,那么,究竟其对整个行业产生了多大的利空呢?

海通证券对此表示,此次单独定价的取消,主要针对外企而言,并且本次降价二级市场已有预期。国家发展改革委2005年以前对特定企业,包括国内知名品牌企业生产的药品实行优质优价,即单独定价。本次取消部分药物的单独定价对国内企业负面影响较小,对外企的影响较大。

中信证券亦明确指出,此次降价对行业影响有限,对上市公司更是影响不大。需要注意的是,所谓单独定价是针对最高零售价格而言,而非招标价或出厂价。而对于某些品种,由于此前各省的历年招标使得价格不断降低,实际零售价早已远低于最高零售限价,有的省份甚至已将价格压到了本次限价之下。总体来看,药品价格下降是一个一直在持续的长期趋势,此前,包括国家的25次行政性降价,以及各省市的招标,都不断在压缩药品价格。而企业则通过研发新产品、压缩生产成本等加以应对。我们认为此次针对单独定价产品的降价,其幅度并未超出预期。医药行业的发展前景仍值得看好。

中金公司更是旗帜鲜明的表示,此次降价创造了公平竞争的环境,利好国内仿制药企业。此次降价表明了发改委对未来药品定价的态度,外资原研药将不作为定价标准。该政策在一定程度上取消了外资药企的“超国民”待遇,缩小了外资内资药品的定价差异,创造了公平竞争的环境,有利于国内仿制药企业的发展。此次降价尽管调低了部分首仿药品的最高零售价,但首仿药仍具有一定的价格优势。国家鼓励医药创新的大方向不变。

国金证券则目光放得更长远,他们认为,在2010年各地新的药品招标管理办法试点的基础上,全国范围的价格调整预计在明年内出台。在降价是一种大趋势的背景下,价格调整政策将加速国内医药产业结构的调整,两类企业将明显受益:(1)行业集中度提升的推动者;(2)研发型企业。此外,2010年受制于基本药物目录价格的调整,在政策不明朗的背景下,企业的发展也受到影响。随着相关降价政策的出台,在基药市场占比较大的中药企业有望恢复增长。如果政策力度不大的话,企业还能获得价不降、量上升的超预期局面。另外,中药现代化、中药品牌的延伸、中药企业机制的变革也是值得投资的因素。

增长仍是主旋律

近年来我国医药行业正在经历持续快速的发展,也正是这样持续快速的发展才能有力地支撑其资本市场中医药板块的蓬勃发展,从而为企业和投资者提供融资和投资的路径,成为其事业和财富成长的源泉。

医药行业　飞速发展

近一年来医药板块的骄人表现离不开整个医药行业飞速发展的有力支撑。据统计,随着经济发展和技术进步以及国家相关产业政策的大力扶持,我国医药行业发展势头迅猛,近十年来持续保持高速增长,并呈现供需两旺的产业链格局。据国家统计局和SFDA南方医药经济研究所数据显示,2009年我国医药制造业工业总产值已实现9443.30亿元,预计2010和2011年将分别实现12560.00和15450.00亿元,近十年来年均增长率保持在20%以上;自2000-2009年的十年间,我国医药制造业的资产和利润总额累计分别增长了6,542.43亿元和857.38亿元,占全国资产总额和全国利润总额的比例基本上保持在2%或以上;在医药行业整体规模和供给能力不断增长的同时,医药市场的销售规模和消费需求也在不断增加。据中国医药商业协会的数据显示,国内药品市场销售规模逐年增长、需求强劲,而且全国七大类医药商品购进总值也在逐年增加,预计未来市场对这些商品的需求将进一步扩大。

战略新兴产业规划助推生物医药行业快速成长

酝酿推出的生物医药产业振兴产业规划激发了各地投资生物医药产业的热情,成为生物医药行业快速增长的新助推器。10月的《国务院关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》规划到2020年生物产业将成为中国国民经济的支柱产业。11月的消息透露,由国家发改委牵头制定的《生物产业发展“十二五”规划》将上报至国务院。

综合各种来源的数据显示,目前我国生物医药企业已经发展到500余家,生物医药行业年总产值接近1000亿元,销售收入超过400亿元。2009年,全球生物制药产品的市场规模超过1250亿美元,占医药制造业的17%。目前美国生物医药产业占GDP的18%,而我国约占2%,因此具有巨大的发展空间。

于2007年公布的《生物产业“十一五”规划》第一次将包括生物医药在内的生物产业作为我国高技术领域的支柱产业和国民经济的主导产业,并提出2010年生物产业增加值达到5000亿元以上,约占当年GDP的2%;2020年增加值突破2万亿元,占GDP比重达到4%以上的发展目标。随着《生物产业发展“十二五”规划》的最终,相信将进一步确立生物医药行业的战略地位,同时建立更加有利的发展环境,促使生物医药行业的加快增长。

我们看好生物医药行业在维持目前30-40%增幅高速增长的基础上未来加快增长的发展前景,看好拥有较为完善的自主创新与产业转化体系,并初步展现良好市场化前景与拥有较为成熟经营基础的生物医药企业实现和保持加快增长的发展前景。

篇3

一提到医药行业很多投资者自然会联想到“医改”，但事实上除了“医改”医药行业还有更多的故事可以讲。至少，在平安证券的杜冬松看来，除了有良好预期的医疗制度改革，医药行业目前最好的消息是原料药价格的上涨。或许这才是医药被市场一致看好的原因。

我们注意到，作为医药行业分析师的杜冬松一直以来对医疗体制改革颇有研究。在07年之初，杜冬松发表的第一则行业研究报告就是关于我国医疗体制改革的内容。在该文中杜冬松对目前我国医疗制度存在的种种问题做了深入详尽地分析。这立刻掀起了“医改”的研究热潮，并引起广泛的社会关注。在此后，杜冬松又花费大量时间研究“医改”可能给带来的行业影响。在公司研究上他推荐了片仔癀、紫鑫药业、国药股份、华兰生物等个股，深受投资者喜爱。但目前杜冬松为什么提示投资者要关注原料药呢？这又意味着什么？

多种因素促成原料药价格上涨

原料药行业在经历了05、06年的低潮后，07年开始迅速进入景气周期，主营业务收入增长率迅速上升，销售净利率也重回03年高点。在医药六大子行业07年的全面复苏中，原料药行业的增长是最为实在的，其投资收益占比虽然也稳步提升，但07年仅为6％，远低于全行业27％的水平。

在谈到目前原料药价格上涨这一现象时，杜冬松认为这至少透露两个市场信息：首先，原料药价格上涨价至少表明行业景气度是上升的，否则会是相反的效果。其次，原料药生产企业会直接受益。这一点对于我们投资者寻求市场投资机会而言更具实际意义。而且就目前情况来看，杜冬松认为原料药涨价行情远远没有结束。从市场表现来看，涨价最先启动的是鑫富药业（002019）和广济药业（000952）泛酸钙、核黄素等小型原料药，后续启动的是浙江医药（600216）和新合成（002001）VE、VA等中型原料药，目前已经延伸至VC、青霉素工业盐等大型原料药。

其实在杜冬松上月发表的一则行业研究报告《医药行业08年中期策略》中杜冬松就已经对上述医药公司做过推荐。就中期而言，杜冬松仍坚持看好作为医药行业产业链上游的原料药生产企业。他认为，CPI以及PPI的高企对这些上游企业有利，企业能够自主定价通过涨价顺利将成本增加的因素传导到下游企业。由于需求增加、寡头垄断形成、企业间的竞争成熟，该行业将维持持续的景气周期。

杜冬松认为，由于地震的偶然事件，导致原料药需求增加，这在一定程度上加速了原本形成的涨价势头。大地震对原料药行业的影响：抗生素、皮质激素、解热阵痛类产品需求快速放大，不会出现公益性的捐赠。原料药企业的下游为制剂药生产企业，而不是直接针对伤病员，因此不会出现公益性的捐赠。但该类产品的需求急速放大，目前全球的青霉素工业盐的产能为3.7万吨，中国为2.2万吨，2.2万吨中的7000吨为国内自用，有关部门统计地震大地震将会使国内的需求快速放大到2万吨以上，这造成了全球市场的一个巨大的缺口。

灾后救助对抗生素类的药品需求大大增加，目前紧缺的有青霉素，头孢胶囊，头孢唑林，头孢呋辛等抗生素药品。对于成品药，企业以捐赠和国家采购为主，都不以赢利为目的。短期内大量的赈灾药品将拉动青霉素类、喹诺酮类、解热镇痛类医药原料的需求。所以杜冬松相信国内制剂药企业对糖皮质激素、解热阵痛药物等的需求也会快速放大。

再从未来发展趋势看，杜冬松指出，中国的低油价、低粮价是对全球制药业的补贴：未来原料药出口价量齐增的趋势中短期会继续存在。中国的低油价、低粮价是对全球制药业的补贴，原料药的生产成本继续保持全球的竞争优势，相信在这种状况下该类产品的出口量将会继续放大，产品价格有进一步提升的空间。青霉素工业盐的生产所需的原材料主要为：玉米、苯酚、丙酮、丁醇等。

再看原料药行业的市场表现。经过对比分析，杜冬松认为原料药出现了类似有色金属的板块轮动趋势。他注意到，目前相关公司的股价表现已经明显反映出产品的价格。

但杜冬松也提醒，由于鑫富药业和广济药业的规模相对较小，很容易被新增的产能冲击。因此这些企业产品的价格相对波动很大。而对于大宗的原料药，受到市场的冲击将会很小，未来产品价格的稳定性会非常强。

杜冬松认为，造成这种类似有色金属类板块轮动的原因是：1、需求稳定增长，灾情、疫情等造成的需求放大引发的缺口，地震联邦彭州抗生素厂停产等均对该市场的格局产生较大的影响。2、原料药产业格局向中国转移的趋势持续存在。3、环保壁垒和产业政策等因素导致没有新增产能。竞争者相对成熟了，重在追求稳定的毛利，放弃通过价格战来扩大市场。小型原料药最先启动主要是市场规模相对较小，产能相对较小，需求的稳定增长导致产品价格受市场环境的影响大，从而导致产品的价格波动大。4、由于需求的稳定增长和缺口的出现，这种产品涨价的趋势将会向青霉素工业盐、糖皮质激素、解热阵痛原料药等扩展。

从目前市场情况来看，大宗原料药的涨价刚刚开始，杜冬松相信未来还会有100％以上的涨幅。目前青霉素工业盐、皮质激素、解热阵痛类药物的价格涨了不到一倍。正如前文所分析：中国的低油价、低粮价是对全球制药业的补贴，原料药的生产成本继续保持全球的竞

争优势，相信在这种状况下该类产品的出口量将会继续放大；加之地震造成的需求缺口会在08年全年发生持续的效用，导致产品的价格稳定上涨；大宗原料药生产的进入壁垒极高，目前已经形成的寡头垄断格局很难打破；通过与钾肥、草苷磷等农药以及VE/VC，核黄素，泛酸钙等产品价格的涨幅的比较，所以杜冬松认为未来抗生素、糖皮质激素、解热阵痛类药物等具备较大的价格上涨空间。

紧跟受益企业 力争上游

再谈到目前医药行业的投资策略时，杜冬松认为，就中短期来看投资者应积极关注作为医药行业产业链上游的原料药生产企业。因为，在杜冬松看来，在目前CPI、PPI高企的经济环境下，对这些处于上游的企业更有利。道理显而易见，上游企业能够自主定价通过涨价顺利将成本增加的因素传导到下游企业。

由于需求增加、寡头垄断形成、企业间的竞争成熟，该行业将维持持续的景气周期。杜冬松认为08年原料药行情将会持续。所以相关企业仍会存在不错的投资机会。通过比较产品涨价对业绩提升的敏感性分析，杜冬松认为：东北制药、华北制药、天药股份、新华制药、康美药业、鲁抗医药和海正药业存在极大的盈利提升空间。

杜冬松对医药类上市公司进行了市销率的比较，看到原料药企业的市销率是相对非常低的，这些企业的行业龙头地位，较高的市场覆盖率和未来巨大的可改善空间等，说明这些企业蕴含较高的投资价值。

东北制药（000597）：公司目前是国内最大的原料药生产企业之一，是以化学原料药为主的大型综合性制药企业，在我国主要原料药出口排名中，公司生产的维生素B1和氯霉素的出口规模位居首位。公司生产治疗爱滋病的药品原料“齐多夫定”,具有比同类进口药物价格便宜的优势。考虑到成熟原料药产品具有一定的周期性，保守按板块估值的一半15倍来估值的话，东北制药的合理股价为17.55元，此外VC的价格上涨仍在延续，因而给予东北制药“推荐”评级。

华北制药（600812）：公司是前国内最大的抗生素类医药产品生产基地，抗生素原料药总产量占全国总产量的15%左右，粉针制剂的年生产能力达22亿支，居全国第一位，具有行业的龙头效应。由于VC涨价，预计2008年平均成交价格将不低于8美元/千克，根据2008年-2010年8美元计算，公司EPS分别为0.35元、0.48元、0.66元。目前价格低估，而且VC上涨趋势建立，上涨持续时间将不低于6个月，给予“推荐”评级。

篇4

笔者史立臣认为，总体来看，我国的医药行业仍然按照既定的发展速度在发展，但是，我们可以分析一下基础面的构成情况，根据相关数据显示：

1.原料药的竞争优势在世界市场层面正快速减弱

2.我国大部分化学药产能和产品基本是仿制药

3.中成药比重虽然在逐步增加，但是基数相对较小

4.数据的大部分是国字号企业，中小企业的生存环境日益恶劣

5.数据基本处于中低端的医药产品竞争，高端产品基本被进口产品垄断

目前我国医药产业竞争格局是低水平重复建设，厂商林立，恶性竞争，价格战主导市场，仿制药和低价的中成药成为主流，市场秩序混乱，医药行业内厂商生存艰难、一筹莫展。

低成本竞争常态化、长期化将是我国医药行业在未来一段时间内的常态， 由于我国制药企业的研发投入不足、一般药品产能严重过剩，导致低成本竞争成为医药企业生存的主要手段。药物研发投入偏低、新药畸少，是我国生物医药产业的切身之痛。过去60多年来，中国创制的获得全世界承认的新药只有青蒿素和三氧化二砷两种。“十一五”期间，医药企业研发投入占总收入比不到3%，重点药企研发投入占总收入比约为5%。虽然“十二五”期间，中央财政动员的“重大新药创制专项”资金约为400亿元，但这样的投入水平仍远远不够。

目前由于国际医药市场竞争加剧，全球性制药企业正更加重视中国区域市场的竞争，很多外资企业正加快在中国的市场布局，购买具有研发能力的企业或者设置生产工厂，提升企业在中国市场的认可度和竞争力。由于国家政策的导向作用和国家对医药行业的管制，更多的资源开始加快分化流向的速度，大量优质的科研、生产、物流和生产的优质医药资源正被逐渐的国有化或者区域化。

中国有6000多家制药企业，这些企业有优势优质竞争产品或者有很强的管理能力和水平的极少，更多的企业正处于挣扎和煎熬阶段。

同时，在药品营销价值链中，由于制药厂商在能源涨价、国家强制性药品降原材料持续性上涨和营销成本不断增加的情况下，利润被降低，发展空间被缩小，迷蒙的认识正凸显。而且，由于医院市场占据主导地位，国家和地方招投标加快对整体医疗用药的控制力度，医药工商企业的话语权和谈判能力也逐步变弱，商业利润空间狭窄。

目前外资企业占据医院高端市场的半壁江山，在OTC市场亦占有较高的市场份额。

并购重组将成为未来五年内或者更长时间医药行业发展的主旋律 从产品经营到资本运营，从分散管理到集中化管理，是医药行业和企业必然的发展逻辑。

根据目前医药市场竞争状态、国家医药政策来看，管理特质化、企业或产品品牌化、主销产品规模化、治疗领域专业化、销售市场细分化将成为未来医药企业发展的方向。这些都导致医药企业竞争能力发生根本性变化，有竞争力才有话语权，有竞争力才能在未来的市场竞争中获得生存权。

有竞争力才是中国医药企业的王道。

笔者史立臣认为中国医药企业的竞争力必须从以下几个方面提升：

1. 内部结构管理能力和外部资源管理能力提升

2. 获得国家和省级研发资源的能力提升

3. 专业治疗领域竞争性的提升

4. 根据特质性对融资能力和融资渠道的提升

5. 针对医药企业自身优势，对可获得资源的并购重组能力提升。

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关键词 医药上市公司 医药行业

医药行业是与人民健康息息相关的消费类产业,随着人民生活水平的提高,人们对生理和精神健康的关注以及投入将会越来越大这是医药行业长期豁求增长的坚实基础。在证券市场上医药板块对风险厌恶型资金和从周期性行业流出的资金产生强大吸引力也就在情理之中了。目前沪深两市共有100多家医药类上市公司,进一步细分主要可分为化学原料药、化学制剂药、中成药、生物制药和医药流通业五大子行业,以下将对这几个细分子行业进行逐一分析。

一、化学原料药企业

2006年,化学原料药行业实现累计工业总产值1288.81亿元,同比增长16.7%;产品销售收入方面,化学原料药工业为1258.50亿元,同比增长13.41%。从利润来看,化学原料药工业为71.99亿元,同比增长17.87%;行业发展速度明显减缓。但从医药上市公司2008年3季报分析,化学原料药板块的收入和利润同比都是增长最迅速的板块,收入同比增长30.02%,与行业增长速度相仿,利润总额同比增长245.19%,远高于行业的增长速度。

二、化学制剂企业

化学制剂生产商研发能力较低,产品主要以普通仿制药为主,产品同质性高,竞争较为激烈,导致盈利能力较低。虽然由于“医改”的因素及包括震后防疫在内的大规模传染病防治需要,一些厂商的普药产品有望放量,但是较低的毛利率水平不易给公司带来太多的利润。相较而言,依靠研发能力不断推出新品,从而维持较强盈利能力的模式具有更强的生命力。重点关注我国化学药领域内研发能力最强的恒瑞医药。

三、中药企业

我国作为中医药的发源地在中药原料和技术方面具有突出的优势。中药类上市公司大多拥有难以模仿的生产工艺和历久弥新的专利技术.具有垄断性的市场竞争优势,能保证风险相对较小但长期稳定而丰厚的收益。2009年5月7日,国务院出台扶持和促进中医药事业发展的若干意见,此举充分体现了国家对中医药的重视,对中药企业的发展有利,此政策性文件的公布对中药类上市公司构成利好。另外,中药企业走中药保健品和化妆品路线已成趋势,关注江中药业,按照现代科学标准改造传统中药的前景也十分可观,关注先行者天士力。

四、生物医药行业

一方面,由于生物药品具有效果好副作用小,且可大规模生产,生产周期短利润极高无环境污染等优点,其行业前景十分广阔. 另一方面,生物医药是生物产业发展的重点之一,国家的《促进生物产业加快发展的若干政策》清晰显示出生物医药行业的重要性,意味着生物医药产业的发展将获得政府更多的扶持,将面临重大发展机遇。

目前我国生物医药领域仍然以仿制为主,需要关注具备成本、技术优势,产品的市场占有率高的公司,他们可能不断推出新产品,且可能抢夺跨国公司市场份额,关注天坛生物、华兰生物、通化东宝等公司。

五、医药流通业

我国医药市场处于快速增长期。在新医疗改革背景下,政府增加卫生投入,医保覆盖面扩大,以及经济增长、人口老龄化等众多因素拉动医药经济快速增长。我们保守估计,到2020年,药品市场规模也将是目前的3倍以上,总规模将超过1.2万亿。医药流通业作为药品从生产企业到达医院、药店等销售终端的必经环节,是药品市场扩容的最直接受益者,2007年医药流通行业销售规模达到4026亿,年增速创近年新高,达到19.82%。

基于新医改扩容,医药流通行业整合加速,产业格局从春秋到战国,企业盈利能力有显著改善以及我国进入降息周期等理由,我们给予医药流通行业“增持”评级。根据公司的行业地位、竞争优势及未来发展前景,关注四家上市公司:一致药业、国药股份、南京医药、上海医药。

篇6

受治理商业贿赂、整顿和规范药品市场秩序以及药品降价政策等因素影响，2006年，医药行业滑入多年来的低谷。有数据显示，截至2006年9月30日，全行业实现销售收入3374.64亿元，比2005年同期增长18.36%，比历年来20%的平均增速明显下降；全行业实现利润总额257.38亿元，比2005年同期增长8.00%，低于2003年至2005年20.88%的平均增速，处于2003年以来的低谷时期。

上海证券分析师彭蕴亮认为，从细分后的子行业来看，作为我国处方药主体的化学药行业，是受市场环境影响最大的子行业。截至2006年9月30日，化学药行业销售收入增长15.28%，利润总额增长负3.78%。中成药行业基本以OTC为主，受政策影响较小，但鱼腥草注射液等被叫停，中药现代化陷入困局，中成药子行业在销售收入增长15.17%的情况下，利润总额仅增长2.46%。生物制药在我国的发展还处于起步阶段，由于国家支持力度较大，发展相对稳定，销售增长26.19%，利润总额增长20.22%。

整个医药行业的弱势也影响了证券市场医药类个股的表现。医药指数的整体增幅远落后于上证指数，除了一些优势股和题材股外，大部分医药股股价增长幅度落后于大盘。

自主研发修炼内功

在原来的市场环境中，医药行业的各种问题被高速增长的利润和业绩掩盖。2007年，政策调控对市场的影响还将持续，冲击和震荡中，医药市场格局将有所改变。面对现实，企业应该如何应对才能穿越低谷，走过寒冬？

一位国内大型普药企业负责人表示，化学制药企业目前的现状是，产品大部分都是仿制药，不少是超过专利保护期10年以上的仿制药；产品更新换代缓慢，无法及时跟上和满足市场需求；技术水平相对落后，比如一些扑热息痛药品只有3年有效期，而国外同类产品是5年；新药创新研制能力及制剂水平低下，在门槛较低的仿制药品领域，市场竞争激烈。

这位负责人表示，实际上，国内医药产品需求仍保持增长，但是产能结构性过剩矛盾在短期内更加突出。在市场和政策因素的共同作用下，2007年，将进一步引导医药行业的竞争向纵深发展，行业发展模式将有所调整，自主创新和品牌建设将成为未来发展的主基调。

石家庄神威药业股份有限公司董事长李振江表示，2006年神威药业各项经济指标与2005年同期相比保持了持续稳定增长。2007年，神威药业首先要做好自律，在此基础上修炼内功，增强竞争实力，进而做到自立、自强。一方面，要学习国家法律法规和调控精神，并严格遵守，深刻反思行业反面案例的教训，引以为戒；另一方面，要自我加压加强管理，提升企业的竞争力。

一些具有知识产权、生产规模较大、营销网络发达的企业将在日益严峻的市场竞争中获得更好的发展，而一些规模小、技术水平低、重复生产严重的企业将在竞争中逐步被淘汰。

医药行业的发展就是由一次次创新带动的，行业的根本出路在于自主创新，医药企业只有研究开发更多有自主知识产权的医药技术和产品，加快医药专利技术的实施和产品化，才能在激烈的市场竞争中求得生存。

业内人士表示，2007年，医药企业应该加强研发投入，在资金上予以倾斜，确定公司研发方向；并且要组建研发专业化团队，对研发流程进行明确分工，提高研发成功率；还要充分整合外部研发资源，提升企业研发能力，通过收购、兼并等方式，补足企业产品线，提升企业获利能力和竞争力。

营销模式期待创新

江西普正药业集团总经理肖军平认为，这几年，医药营销界普遍有种浮躁的心理，以利益为纽带的“带金销售”等模式滋生了不良风气，让有心做好品牌和研发的企业失去了公平竞争机会。

当国家治理商业贿赂的重拳砸向“带金销售”，实际上也砸开了医药营销的新天地，迫使企业要转变固有的营销模式。营销价值将回归，营销创新将成为行业的主流，净化后的市场环境，对有实力的医药企业发展有利。

无论是商业调拨、广告轰炸还是临床推广、学术营销等，以往的营销模式过于单一，靠一种营销模式包打天下的时代已经终结。在全行业没有公认并且是行之有效的营销模式出现前，2007年，医药行业多元化营销模式并存将成为趋势，但事实上，无论是哪种营销模式都不可能解决企业销售过程中碰到的所有问题。

一位不愿透露身份的制药企业负责人表示，不能再仅仅依靠医药代表，搞人海战术。2007年，该企业也要在营销方面创新，要尝试学术营销、品牌营销、文化营销，通过提高营销质量，打出企业品牌，提升企业核心竞争力。

在新一年的医药营销中，企业的营销思路要发生转变，不仅要从带金销售向学术化销售模式转变，还要从任务型销售向目标型销售转变，从拉关系销售向专业化销售转变，从产品销售向方案销售转变。

肖军平认为，医药企业发展的落脚点最终必须回归到营销创新上，找准问题，抓住核心，赢得增长，需要以新的营销策略和思路去适应新的市场和政策环境。

整合资源做大做强

近几年来，跨国医药企业重组并购此起彼伏。资金、人才、技术、设备等方面的集中度越来越高。我国医药行业的并购重组案例自上世纪90年代后期以来一直呈现上升势头。其中，同仁堂集团、双鹤药业、新华制药、国药控股等多家大型医药企业纷纷实施了兼并、重组。2006年华润集团重组华源集团掀起了医药行业新一轮重组的。

业内人士分析，国内医药企业参与并购、重组主要有几个原因：随着跨国医药企业在国内市场的扩张，我国医药企业面临着巨大的竞争压力；集中资金、人才、技术、设备等资源，推动医药行业的并购重组。

2007年，将进一步引发以价格为中心的制药企业间综合竞争力的较量，优秀公司在行业低迷的情况下抵御住恶劣的市场状况，而缺乏竞争力的企业退出市场，也将会推动我国医药行业整体组织的重构；在资本市场上，医药板块会出现新的兼并重组浪潮，行业整合、企业并购将会加快，优秀公司将获得更多市场分额。

已经有企业看到这一趋势，并在行业低谷中寻找未来做大做强的机会。李振江表示，神威立足现代中药主业，以内部增长为主，有针对性地进行收购兼并，扩大在中药注射液、软胶囊方面的优势，继续保持高于行业平均水平的增长速度。

正视挑战寻找机会

由于市场规模在不断扩大，虽然利润在下降，医药行业仍有很多机遇。肖军平认为，虽然坊间流传已有相当数量的中小制药企业濒临关门停业，但实际上企业倒闭的速度不会像想象的那样快。

李振江认为，很多业内人士把2006年看作是医药行业的“寒冬”，这是事实。但是，困境中也蕴含着机遇，神威药业看到的是其积极的一面：国家加强对医药行业的监管和调控，必将促进优胜劣汰、净化医药市场、促进行业良性发展，对那些讲求诚信、注重创新、质量过硬的优势企业，更是发展的大好机遇。

随着政府打击医药流通领域商业贿赂现象的力度加大，医药市场的竞争将从对医生处方的争夺逐步转移到对零售药店的占领。OTC市场和保健品市场吸引了一些普药企业视线。1家国内较大的普药生产企业坦言，2007年要加大OTC市场的开拓，用“两条腿”走路。

另外，受新农合政策影响，企业逐鹿的重点从二三级医院市场逐步重心下沉。农村市场和社区医疗因为受到政策扶持，市场关注度逐渐提高。不过，农村市场点多面广，关注的多，做好的少，对营销是1个很大考验。社区医疗卫生站虽然分散，但都集中在城市中，配送相对容易，国家加大扶持力度后，社区医疗市场将成为新的“蓝海”。

由于我国幅员辽阔，经济发展不平衡，医疗卫生需求多样化，所以，出现多元化的企业业态也在情理之中。大浪淘沙后，会保留下有较强核心竞争力的企业，龙头企业经历这波调整之后，能够更好地利用自身品牌、研发、资金、人才等众多优势占据更多的市场份额，抢占更多的有利生存空间，为日后发展打下坚实基础。

而一些企业规模不大但市场定位准确的中小企业，因为符合市场发展规律，也将在市场中脱颖而出。

背景资料

药监局清理“批文垃圾”

篇7

    2002年9月15日起正式实施的《药品管理法实施条例》规定药品生产企业的GMP认证工作由原来的国家药品监督管理局一级认证改为国家局和省局两级认证，以加快GMP认证工作的步伐。据SFDA统计，截至2003年7月，有1100多家非无菌制剂生产企业通过GMP认证，加上各种注射剂在内的无菌制剂生产企业，全国共有1870家生产企业取得2608张药品GMP证书，占目前中西药制剂及原料药生产企业的37％，产品市场占有率占全国的2／3。还有六成即3000多家企业面对质量认证的最后期限或通过认证、或被兼并、或灭亡。

    2004年预期：虽然质量认证的大限将至，近六成的企业面临“生死抉择”，届时中国药企将全面“瘦身”，但是由于已通过GMP认证的企业的产品已占市场大部分份额，故从根本上说，质量认证的实施将不会改变医药行业的竞争格局。

    二、药价仍将处于下降通道中，优势企业具有价格谈判能力

    我国自1997年以来先后10余次降低了中央管理药品的价格，蒸发了130亿市值。2003年上半年，国家计委又对西药199种（2200个规格）和中成药267个品种进行了调价，平均降幅达15－20％。药价一直处于下降通道中，只是5月份受SARS因素刺激，居民医疗保健用品消费价格和药品出厂价格同比有所上升，但之后，药品出厂价格又呈下降趋势。

    2004年预期：总体上，药价仍将处于下降通道中。政策性因素导致的药价被动下跌动能不足，但是市场竞争、产品供大于求等因素会使厂家主动下调药品价格。药品招标采购也是使药价继续处于下降通道的因素之一。不同因素会使不同厂家或不同药品的价格上涨。

    三、大宗原料药价格上、下半年冰火两重天，明年将在低位运行

    由于下游深加工产品需求增加使青霉素工业盐需求呈上升态势，2003年以来，青霉素工业盐的供给远远大于人们的预期，故其价格从2003年6月开始呈下降趋势，降幅深达30％。受青霉素工业盐价格“跳水”的影响，相应厂家的收入及利润均有不同程度下降。9月底、10月初国内青霉素生产的九大厂商达成“限量保价”的协议，即从10月1日起青霉素工业盐FOB（离岸价）不得低于6＄／BOU，每月出口数量不得超过760吨，并对各厂家的出口数量及价格实施监控。明年国内青霉素工业盐产量约在3万吨，基本供需平衡。

    2004年预期：青霉素工业盐价格会在6＄／BOU附近运行。维生素C原料药目前价格与成本之间仍存在空间，从供需情况看，其价格仍存在下跌空间。

    四、特色原料药沐浴着专利药过期的春风，业绩持续增长

    专利药品的专利陆续期满，为通用名药市场开拓了广阔的发展空间。目前，我国除在抗生素、维生素、解热镇痛类、糖皮质激素类原料药等方面处于领先地位外，在他汀类、普利类、沙坦类、抗抑郁药原料药等方面也逐渐将享受专利药过期后、通用名药大量上市、原料药需求增加所带来的益处。如今年海正药业的业绩大幅增长就是受益于辛伐他汀专利过期。

    2004年预期：我国在他汀类、普利类、沙坦类、抗抑郁药特色原料药的生产方面具有技术、成本、规模优势，也为相关企业（海正药业、华海药业）未来业绩增长奠定了基础，

    五、医药流通企业竞争仍激烈，盈利空间下跌

    入世后，医药流通领域首先于2003年1月1日开放。按WTO承诺，2004年12月11日将完全对外资开放，包括药品分销服务，涉及药品的采购、仓储、配送、批发零售及售后服务等各个方面。目前，医药流通企业竞争“白热化”，各路资本纷纷角逐此市场。除了来自各方面的竞争之外，流通企业面临的压力还包括药品招标采购、药品零售限价、GSP认证加快等。因此，流通子行业毛利率一直呈下降趋势。

    2004年预期：行业的竞争格局未变，影响因素依然存在，盈利空间仍会下跌。

    六、生物制药行业增长放缓

篇8

一、 当前医药市场现状及存在的主要问题

医药行业经历了短期的阵痛和调整之后，2007年以来再次迎来了高速增长，在国际金融危机到来和全球股市持续低迷的背景下，唯有我国的医药行业一支独秀，发展强劲，吸引了众多投资者的目光。

推动医药市场高速成长的原因有很多，除了居民收入水平提高、人口老龄化和疾病谱变化等因素以外，最重要的莫过于医保扩容带来的药品需求增加。然而这种市场增量并非均等地分配到每家医药企业，外资企业稳步成长，国内医药企业两极分化明显加大，具备规模优势和品牌效应的医药企业明显提速，而一些没有特色的中小型医药企业表现平平，或出现业绩下滑。

从营销角度来看，医药企业的营销模式可谓五花八门，透过现象看本质，其中处方药利益驱动，品牌药广告拉动，普药深度分销构成了推动药品销售成长的三大动力。

首先是处方药利益驱动。尽管有医保招标、药品限价和一品两规等政策限制，但从市场数据来看，医院仍然是近年来药品销售份额最大，成长性最好的市场，面向医院销售的制药企业普遍以贿赂营销和临床挂金销售为主要手段，所谓的专业化推广只是漂亮的外衣，随着行业告一段落，这种趋势似乎有增无减。

其次是品牌药广告拉动。同质化竞争时代更能体现品牌价值，一些尝到甜头的制药企业仍然以广告拉动和提升品牌作为主要营销手段，不但培育出利润丰富的OTC大品牌产品，还带动了公司其他产品的普遍增长，进一步巩固了自己在分销渠道和零售终端的强势地位。

第三就是普药深度分销。拥有普药规模优势和品牌效应的制药企业，抓住新农合市场的成长机遇，与有实力的区域分销商和纯销商密切配合形成战略同盟，进行市场深度分销，大力开发农村第三终端，同样取得了不俗的销售业绩。

然而，我们也要清醒地看到，虽然医药市场快速成长，医药行业仍然存在重大的结构和效率问题，这些问题不解决，将严重影响医药行业的健康持续发展。

首先是结构问题。从医药流通价值链纵向来看，药品流通环节多，秩序混乱，分销效率低，医院终端处于强势垄断地位，连锁药店的市场地位也在逐步增强。从医药流通价值链横向来看，医药工商领域仍然表现为多、小、散、乱、差的局面，同质化竞争严重，产业集中度和市场集中度偏低。

其次是效率问题。结构不合理，必然导致行业的整体低效率。许多制药企业的销售业绩在增长，但由于生产成本和销售成本的快速上升，致使企业的盈利能力逐步下降。大部分中小企业虽然有好产品，但缺乏市场开拓和队伍管控能力，被迫采取底价招商方式销售，大幅让度利润后，企业已无力进行市场投入和品牌建设，产品的命运在商们追逐短期利益的竞争和选择中风雨飘曳，难以掌控。医药市场充斥着大量的自然人身份的商，药品销售过程中货、款、票分离的现象十分普遍，大大扰乱了市场流通秩序。终端市场处于超同质化竞争状态，公关战，价格战和促销战硝烟四起，许多企业体力透支，难以为继。

笔者对医药市场现状与未来发展的基本判断是大势萧条，逆势而上；风平浪静，危机潜伏；医改前夜，最后疯狂；前途光明，道路曲折；弱肉强食，剩者为王。

二、 医改对医药行业发展和市场环境的影响

新医改方案可以基本概括为一个目标，四大体系和八项支柱。

一个目标：建立覆盖城乡居民的基本医疗卫生制度，为群众提供安全、有效、方便、价廉的医疗卫生服务。四大体系：建立覆盖城乡居民的公共卫生服务体系、医疗服务体系、医疗保障体系、药品供应保障体系四位一体的基本医疗卫生制度，四大体系相辅相成，配套建设，协调发展。八项支柱：完善医药卫生的管理、运行、投入、价格、监管体制机制，加强科技与人才、信息、法制建设，保障医药卫生体系有效规范运转。

医改是一个关系到国运民生的复杂工程，涉及到医疗服务、共公卫生、药品供应和医疗保障等多个领域的体系建设和系统协调，需要各部门协同作战、密切配合、稳步推进，更需要社会各界和广大群众的理解、支持和参与。深化医药卫生体制改革要立足当前，从着力解决人民群众反映强烈的“看病难、看病贵”问题入手，让老百姓得到实惠，让医务人员受到鼓舞，让监管人员易于掌握。到2010年，在全国初步建立基本医疗卫生制度框架。

医改正快速向我们走来，医药工商企业必须高度重视，认真研究、积极参与、主动进行企业战略调整和营销模式转型，只有这样才能抓机遇，快速发展，否则将有可能成为医改的牺牲品。那么医改到底会对医药行业的发展和市场环境的变化带来哪些影响？我们站在医药人的角度进行分析和预测。

首先是药品需求总量上升。随着覆盖城乡居民基本医疗保障体系，以及农村医疗服务体系和城市社区医疗服务体系的建立和完善，老百姓“看病难、看病贵”的问题将会得到基本解决，被压抑的医疗服务和药品需求逐步释放出来。据初步测算，到2010年，医改带来的药品增量至少在1000亿以上，加上行业自然增长部分，预计未来3－5年医药行业的年增长率不会低于20%。需要说明的是，医改增量并非全行业平均受益，大部分会消化在医疗服务市场，受益最多的还是面向医院以处方药销售见长的外资企业和部分国内企业。

其次是市场结构发生变化。通过深化公立医院改革，大力发展农村三级医疗卫生服务网络和城市社区卫生服务体系，医疗市场的结构效率和资源配置效率得到明显提升，最终形成结构合理、分工明确、防治结合、技术适宜、运转有序，包括覆盖城乡的基层医疗卫生服务网络和各类医院在内的医疗服务体系。通过改善医疗服务能力、降低收费标准、提高报销比例等综合措施，引导一般诊疗下沉到基层，逐步实现社区首诊、分级医疗和双向转诊。可以预测医改将会推动医疗市场（包括城市医院、社区和农村医疗）和零售市场（药店）逐步走向规范，社区和农村基层医疗市场快速发展，而城市医院的市场垄断地位将会逐步下降，零售药店可能会以社区为中心进行结构调整与资源优化，市场总量短期内变化不大，连锁、平价和服务代表其未来发展方向。

第三是产品结构发生变化。通过对建立国家基本药物制度、改革药品价格形成机制和推进医药科技进步三部分内容的研读，可以预测进入国家基本药物目录的药品、原研新药和专利药品将会获得更大的市场空间，而仿制药品将会受到价格因素的极大限制，难有作为。未来医药市场将会形成普药、新药（专利药品）和OTC品牌药共掌天下的基本格局，其中进入国家基本药物目录的产品进入绿色通道，得以快速成长。

第四是产业结构发生变化。建立健全药品供应保障体系以建立国家基本药物制度为基础，以培育具有国际竞争力的医药产业、提高药品生产流通企业集中度、规范药品生产流通秩序、完善药品价格形成机制、加强政府监管为主要内容，建设规范化、集约化的药品供应保障体系，不断完善执业药师制度，保障人民群众安全用药。显然医改会对医药工商企业构筑更多更高的政策门槛，企业如同鲤鱼跳龙门，生死两重天，加之政府监管、市场竞争和资本并购等因素将会加速优胜劣汰，推动产业集中和竞争升级。

第五是规范药品市场秩序。深化公立医院改革，解决“以药补医”是关键，其中补医的概念应当更深刻地理解为补医院和补医生。虽然目前还没有提出详细的解决办法，但就其结果来看，它会有效遏制药品价格上升，打击贿赂营销行为，促进医药行业在阳光下健康发展，各个企业在公平竞争的环境中提高质量、降低价格，规范营销行为，净化市场环境，药品生产流通秩序得以好转。

综上所述，医改带给医药行业的影响是重大而深远的，即有机会，也有挑战，医药工商业企业只有高度关注、积极应对，及时作出战略调整和营销模式转型，才有可能在医改进程中抓住机遇，规避风险，推动企业健康快速发展。

三、 新形势下医药企业战略选择与营销创新的策略性思考

面对医改新形势，医药工商企业都应当全面审视自身的战略定位与营销模式，充分认识医改带来的机遇和挑战，正确评价自身的资源和能力，发扬优势、弥补劣势，抓住机遇、规避风险，快速发展。笔者拟从企业战略选择和营销创新的角度谈几点看法和建议，供医药界同仁们参考。

（一） 医药企业的战略选择

正确理解企业战略的三个公式：（1）战略=机会+能力。战略就是要找到企业能力可及的市场机会，聚焦资源，形成核心竞争力，确立市场领者地位。（2）战略=终局+路径。战略是基于现实对未来愿景和阶段性战略目标的清晰描述，进而找到实现战略目标的最佳路径和方法。（3）战略=策略+行动。战略必须付诸成行才有实际意义，只有始终保持战略状态的企业才能做到策略领先，行动致胜。医药企业要研判产业大势和市场变迁，于结构变化中寻找机会，同时要致力管理改进与效率提升，于修炼内功中提升能力。在新一轮产业重组和市场集中的进程中，找准自己的定位，并做出正确的战略选择。

中小型医药企业应当立足专业化和特色化发展，聚焦某个细分市场或产业链的某些特殊环节，通过产权改革、转变机制、管理改进、营销创新等自身努力，建立和培植自己的核心竞争力，或主动寻求与大企业合作，形成战略联盟。而拥有资本实力和管理输出能力的大型医药企业应当抓住历史机遇，进行资本运作、并购重组和产业整合，力争成为区域市场或医药行业的领导者。

（二） 医药企业的营销创新

目前的医药市场竞争现状是高端医院市场门槛高，成本大，许多制药企业望而却步。零售药店密度大，竞争惨烈，药店连锁化经营以后，与上游客户的博弈能力明显增强，底价，终端拦截十分普遍。渠道分销领域更是鱼龙混杂，盈利模式各异，商业与终端之间多点交叉覆盖和采购，市场秩序乱，分销效率低。农村市场点多、面广，单笔交易量低，市场开发难度大，投入产出不合理。在这种市场竞争的红海里，医药企业只能采取回扣战、价格战和促销战，陷入恶性循环，难以自拔。

医改必将改变医药市场的竞争格局和游戏规则，传统的营销模式面临严峻挑战。未来医药市场竞争取决于市场细分、品牌塑造、模式创新、管理提升和战略取势等企业综合实力的较量。为此，医药企业的营销创新必须在以下三方面重点突破。

篇9

2003年是中国的医药营销市场环境处在一个前所未有的剧烈动荡和变革时期，中国医药营销开始由传统的以管理为本的营销模式开始向以提高整体企业营销系统效率和协同执行能力的经营为主的营销模式转变。竞争的方式和营销的模式都出现了新的变化。回顾和总结即将过去的一年的成功和失败，市场变化的状况。有太多的感悟想和大家一起分享，让我们“痛痒共享”！让我们暂时告别那些飘在空中、不痛不痒的理论，直接搔痒止痛，痛快一回吧。 医药营销之“痛”

回顾2003年真是多事之秋的一年，我们的医药行业经历了太多太多的困难和苦涩，有机遇也有挑战，市场竞争日趋白热化。同时医药市场逐步规范化、法制化和规模化的趋势也日趋明朗。医药营销管理的专业化、系统化和学术化的步伐也日益加快……，总结归纳起来，2003年中主要对医药营销市场的影响因素有以下两个方面，此为营销之“痛”：

一、 医药行业自身状况对医药营销的影响：

1、针对制药企业――市场竞争依然严峻。

这些年通过国家药监局针对制药生产企业GMP认证和国药准子文号换发等举措，并没有改变目前医药市场僧多粥少的局面，据国家药监局资料显示通过GMP认证使原有六千多家制药企业降低到三千多家，但又有新批建立的两千多家制药企业。而这些新的制药企业有许多是刚刚涉足医药行业的，原因是他们从其他行业看医药行业觉得利润丰厚，他们都是在其他行业累计了巨大的资金实力，尤其是近些年从原始资本累计雄厚的房地产等获利丰厚的行业进军医药行业的太多太多。山东有一家是做太阳能原材料的企业，行业内产品几乎处在垄断地位，几年来累计资金相当雄厚。其在山东投资了一家新药厂，仅药厂投资就在1亿元以上，由于营销上的欠缺，一直举步为艰，由于资金实力的强大，前期的损失未伤及其元气，目前通过高薪聘请医药质询团队，情况在逐步缓解。由于他们的经济实力与原有的制药企业不在一个水平的竞争平台上，给现有的已经投入了巨大资金进行GMP改造的企业来说，就是医药行业市场竞争环境的恶化。在从企业的产品结构来看，虽然新审批建立的药厂需要新药的支撑，但是也许从市场获得利润的产品与市场上同类品种多，市场潜力大的品种入手。因此，目前的医药行业营销环境的相同产品重复率相当高，尤其表现在普药类产品。产品同质化严重，而我们的消费者也趋于同质化，这样必然导致市场的恶性竞争。我们面临的是一个产品过剩时期，产品竞争已经成为企业竞争中的一个非常重要的问题，而品牌就是在产品严重过剩时期人们最后选择的理由之一。另一个角度看，资金实力的拥有对于对付日益竞争激烈的市场是一个非常关键的因素。

2、针对医药流通企业――物流概念引发巨额投资风险

我们目前的医药流通企业通过这些年的努力是从这样的基础走过来的：企业数量多、规模小、经营效益低、流通秩序乱、管理手段落后、资金不足、政府政策调控不到位等等。通过几年来国家GSP认证工作的开展，各地区医药流通市场相对规范化、正规化。新的医药流通格局正在形成，一批大型医药流通企业正在形成并在不断壮大，而2003年医药流通市场却出现了另一种潮流，就是各地医药流通企业纷纷青睐于大型医药物流公司，这是继连锁药店后医药领域中出现的又一股烧钱热潮，在全国各地，北京医药、广州医药、上海医药、重庆医药、太极集团、武汉同济堂等各路诸候，都在或已经开始筹措资金上马区域性物流中心，其投资一般都在1亿元以上。重庆医药股份在四川建立的四川和平医药公司仅从德国引进的物流管理软件系统就花费2500万元。而一些中型医药流通企业也在为建立大规模的物流配送中心积极准备。大采购，大配送，大仓储，大调拨、大投入是否真正能够在当前这个微利时代换来合理的回报？现在的医药行业已经不是以前的医药市场，利润高，赚钱容易。目前整体医药流通行业的利润下降，配套成本却在增加。人均效率降低，人员出现冗员与人才短缺并存的现象。在与全国年销售量排名前几位的一大型医药股份公司的董事长交流中了解到，这也是不得已而为之。为了在如此竞争激烈的环境中站稳脚步，拼上老本也得上，不进则退吗。他们对医药流通领域内的激烈竞争还不是最担心的，他们认为凭自己的实力和管理能力在该领域中站稳脚跟还是有信心的，其实最让他们心里最担心的是从其他行业带着雄厚资金进入医药行业的门外汉，拿着钱烧得你个半死就退出，刚打完胜仗的你还没有缓过气，接着又来一位门外汉进入，再烧你个半死。如此反复，自己再有实力也难逃一劫。这也是目前巨额资金投入到大型医药物流公司潜在的最大的危险。如何分清当前市场状况，多一些务实少一些泡沫。在此营销环境变化最为激烈之际，看清局势，保存自己的经济实力，瞅准时机，该出手时就出手，才能最终取得胜利，同时降低市场投资风险。同时加强医药流通企业区域内和区域间的强强联合，共同维护该地区的稳定。这才是医药流通企业在目前状况下的合理选择。例如，日前重庆太极集团医药商业这一块正在与广州医药有限公司进行区域间的合作，为区域间强强联合树立了一个典范。

3、针对医药零售药店――平价药房降价风暴愈演愈烈。

2003年的平价风波在全国是愈演愈烈，药品平价旋风正在继续席卷广州、上海、重庆等诸多省会城市，大家匆忙开始价格战，谁能直接从厂家拿到更便宜更低价格的药品，谁就能打出药品的更低价格吸引消费者，一味比价格谁更低，却忽略了品牌意识和服务意识。日前报道说，浙江地区平价药房打出一元钱的感冒药和一元钱的抗生素却遭遇难堪。又有传来刚开几个月的平价大药房匆匆关门的消息。如南京的开心大药房的草草收场，南京宝丰大药房的濒临关门等等。我认为零售药店的竞争，将由目前单纯的价格竞争，进一步发展为质量、服务、品牌等更高层次的竞争。譬如，非常大药房即将推出24小时送药上门服务，起步价从0.5元开始送起，长年定期为慢性病患者开设健康讲座，为长期购药者定期回访、设立健康档案等。

另一个角度来看，平价药房的兴起正是体现了这样一个现象，消费者所受渠道为中心的营销正逐步在减弱，越来越多的平价药房为获得更加便宜的产品进货价格，必须考虑直接从生产厂家进货。随着厂家产品在这些平价药房为代表的群体中销售量的提升，市场环境会促使生产企业逐步重视和考虑与他们合作的更大范围的合作和交流。产品进入终端渠道链的缩短是药品价格下降的重要因素之一。一个市场格局的形成是需要通过激烈的市场竞争来培育，中国未来的渠道模式来看，以渠道为中心的营销会逐步向以产品和产品品牌为中心的营销转化。

二、 重大自然灾害对医药营销的影响作用：

上半年流行性传染病“非典”席卷全国，除与“非典”相关的药品销售有所增长外，其他绝大多数药品生产企业的药品销售额，因那段时间医院和药店客流量的明显减少而销售量下降。对部分类别药品销售的影响因行政原因，还持续了一段时间，尤其是解热镇痛类药品。例如在部分地区如浙江、福建等省份感冒类药品纷纷下柜，当时患者在购买时还必须需凭医生处方。“非典”和“非典后”的社会现象改变了人民群众日常卫生习惯，例如，良好卫生习惯的培养；预防流感意识增强；接种流感疫苗的人群数量增加；一定程度上纠正人们用药的盲目性，加强人们用药科普教育等等，对药品尤其是消费者可以更多自主选择的OTC类药品的销售影响较大。

同时，由于“非典”出现打破了许多制药企业全年的营销计划和品种结构的推广工作。在“非典”初期出现与“非典”相关产品的供不应求和“非典”后产品的严重过剩。在全年营销费用投放上，许多企业将上半年的销售政策和推广费用集中用在“非典”后的下半年使用，使下半年的医药市场竞争异常火爆激烈，尤其表现在感冒药的销售上。 医药营销之“痒”

2003年医药市场的激烈竞争的加剧，使企业领导层和员工倍感郁闷和困惑，此为营销之“痒”。下面列举三个比较突出的困惑在此分析。

一、 制药企业营销队伍和营销系统理解力和执行力的困惑。

目前制药企业的营销已经是企业整体营销系统的运转和协同的结果，这就需要企业内部与销售部门相关的各个部门之间沟通和理解的协调性，营销部门与公司领导层思路的一致性。这样才能充分的发挥营销管理人员和其营销队伍的主管能动性和实时创新性，同时增强各级营销人员对公司策略的理解和执行力度。当今的营销时代，已经不是过去机会造就企业的年代。以前领导一帮人，冲上去，干什么能成什么，市场环境也相对简单，外界影响也少。营销队伍的士气也因胜利而持续高涨。而现在的营销环境更加复杂，外界影响因素瞬息万变，营销策略和方案很难十全十美。很容易因执行过程中的毫厘之差导致失之千里。解决的方法核心有三条。1、加强营销过程的管理而不是结果的管理，即实现营销管理的精细化和标准化管理的目标，注重不同特点的营销区域进行区别对待。同时加强营销活动的监督、反馈和及时纠正、处理的对应机制。2、建立健全企业内部之间和内部与外部的沟通渠道。3、提高营销系统各职能部门的专业素质。

二、 各种医药营销模式的并存给医药市场销售带来不同影响的困惑。

当前的医药销售已经发展到几种营销模式并存的时代。各种营销模式相互影响、作用使营销环境变得更加复杂、困难。例如，大包形式的产品对销售各级渠道促销力度的灵活度对公司自身营销队伍相对固定促销力度的负面冲击。各种营销模式在员工工作激情，营销管理成本，销售队伍的维系，公司稳固发展等方面都有着不同的利弊。如何选择？视公司的实际情况而定，各有利弊。医药营销模式的选择，直接关系到产品是否能顺利启动和成长的关键。根据公司自身的人力、物力、财力的现状，对产品发展的期望程度，公司发展的速度要求，综合各项因素选择切实可行的销售模式。例如，如果企业资金比较雄厚，又有一批管理素质过硬的干部，上层组织框架比较健全和开放，可以选择厂家直接建立营销队伍，在公司统一领导和指挥下自主经营，控制营销中一切环节，递进式的发展，最终企业获得利润最大化。如果企业资金薄弱，管理水平相对差，营销企划水平低，可选择招商、制的销售方式，充分利用社会上的资金和销售网络，推广启动市场速度快，企业风险小，初期绝对利润高，资金周转快。

三、 社会发展和信息时代的变革使消费者越来越理性，如何让我们的产品在众多同类产品中更能吸引消费者倍感困惑。

这主要表现在消费者在以药店终端为销售窗口的药品时，主要是OTC药品等。目前社会的不断进步和发展，商业讯息不断丰富，整个社会处在一个信息高速发展的时代。人们接受来之社会环境中的信息量太大，营销环境的变化已经让我们的消费者无法在较短时间内准确的获得产品讯息，产生冲动购买，产品打动和满足消费者需求的难度越来越大。其次，我们的消费者接受信息的能力也在成长，那种一上广告，人们就蜂拥而至购买的年代已经过去了，消费者在众多信息（产品的各种宣传形式中）中在辨别、在思考、在犹豫、在斟酌。从而导致从产品宣传、说服、教育消费者产生购买行为的过程加长，难度增加。同时我们也能看到，讯息时代的消费者的消费特点也给我们营销带来了更多的机会。消费者处在对产品信息辨别能力差的时候，对事物判断能力不准的时候，在消费者心目中取得具有一定信任度的人员的劝导和引导消费就显得非常重要，这就是药店营业员的工作的重要性。

同时，产品品牌对消费者购买的影响力的重要性日趋明显，以产品和品牌为中心的营销越来越受到重视。 医药营销“痛痒”之道

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1.1 世界医药市场概述

医药行业不属于周期性的行业,其应对经济变化的能力较强。故而与美国次贷危机引发的全球金融危机相比，医药市场所受的影响相对较小。据美国权威医药咨询机构IMS 10月29日最新的2009年全球医药市场发展预测报道，2009年全球医药市场的增速将与2008年相当，保持在4.5%~5.5%的水平，市场销售额将超过8 200亿美元。

2008年对于我国药企来说是充满商机的一年，在全球医药制造中心向亚洲转移的趋势带动下，我国会有越来越多的企业仿制到期的专利产品，更多地承接原料药、制剂等产品的国际生产、研发外包，开展药品委托临床试验，更广泛地参与国际分工与更细分化的协作。

1.2 我国医药工业概况

1.2.1 医药工业总体情况

总产值持续增长。1-10月累计，医药制造业完成工业总产值6 414.66亿元，同比增长26.45％；医疗设备及器械制造业同比增长31.82%；化学药品制造业同比增长25.16%；中成药制造业同比增长22.46%；生物、生化制品制造业同比增长29.87%。

销售产值保持增长。1-10月累计，医药制造业实现销售产值6 110.93亿元，同比增长27.66％；化学药品制造业同比增长26.21%；中成药制造业同比增长24.04%；生物、生化制品制造业同比增长30.01%；医疗设备及器械制造业同比增长31.49%。

出口下滑。1-10月累计，医药制造业完成出货值607.38亿元，同比增长18.53％。10月是我国医药产业出口受影响较明显的一个月，当月实现出货值为57.4亿元，同比增长5.72%，是年度内最低水平。

据国家食品药品监督管理局南方医药经济研究所预测：到2008年末，药品生产销售收入约8 000亿元，药品生产利润总额约850亿元，出货值约 770亿元，可望创造新的历史最好水平。

运用国家食品药品监督管理局南方医药经济研究所“中国医药经济分析系统”数学模型进行的定量预测显示：2008年医药七大子行业工业总产值约为8 300亿元，同比增长24.3%左右；化学药品制剂工业总产值为2 300亿元，同比增长约22.2%左右；中成药工业总产值为1 790亿元，同比增长21.6%。

1.2.2 医药工业生产分类统计

根据中国化学制药工业协会的统计数据，无论是原料药生产或出口，还是制剂的生产，都有不少的大类出现不同程度的负增长（表1）。笔者在制剂生产统计表将上海的情况予以罗列，可以发现上海医药生产不尽人意，被统计的制剂共有14类，但有10类的同比增长低于全国水平，其中有8大类出现负增长（表2）。

金融海啸的蔓延波及到加入WTO的世界各国，中国也不例外，我们的实体经济医药产业也受到了影响，特别是在出口贸易方面，出现了明显下滑。根据中国健康网的汇总报道，笔者把2008年1-10月份我国医药产业的部分指标汇总成表3。而表4则是把总产值与出货值按区域排序，统计表除了列出大区域外，还列出前10位以及上海和位序最后的地区，由此可以发现上海地区完成的情况的确不理想。

1.3 政策因素对2008年度医药产业的重大影响

长期以来，医药产业一直是受政策影响较大的产业之一，特别自2007年年初开始，针对医药产业的政策、措施之多、密度之大、影响之深，是多年来罕见的现象，这些政策因素在2008年得以延续并凸现明显的政策效应。其中，新实施的《药品注册管理办法》促使企业特别是有实力的企业加大自主研发投入，提高创新能力，更多地从内部挖掘企业发展的动力源或通过对外技术合作寻找新的突破口。国家出台《产业结构调整指导目录（2007年版）》，限制生产维生素C、青霉素等“两高一资”产品。特别是强制实施的《制药工业污染排放标准》，将环保始于设计，还洁净于人民，但必然增加大宗原料药企业的环保成本。制药企业的GMP复认证，旨在进一步加强执行《药品GMP认证检查评定标准》，努力向国外的cGMP靠拢，目的在于进一步提高药品质量并杜绝人为的药害事件，为此企业也必须多方面予以投入。

2008年10月颁布的《关于深化医药卫生体制改革的意见（征求意见稿）》更是犹如一石激起千层浪，无论是生产单位、流通企业或使用部门，甚至连普通老百姓都议论纷纷，成为近期关注的焦点。有理由相信，一旦付诸实施会引起多方面的联动，会给医药产业带来巨大的影响。

2 2009年之展望

2.1 经济特点与预测

影响2009年医药经济的主要因素有两方面。一是促进因素：包括专项整治可能带来的市场规范化程度提升；新医改方案带来市场扩容机会；新上市产品的增加；药品终端需求活跃，以及新一轮投资热潮为产业提供资金流。二是不确定性因素：全球金融危机导致宏观经济增速的放缓；出口形势不稳；全程监管的启动；药价政策是否会改革；招标购药持续加压以及医改带来的变数等。

运用国家食品药品监督管理局南方医药经济研究所数学模型对2009年医药经济进行的定量预测显示：2009年医药七大子行业工业总产值有望突破10 000亿元，同比增长23.2%左右。化学药品制剂工业总产值约2 700亿元，同比增长20%左右。中成药工业总产值约2 000亿元，同比增长约为17%。2009年医药行业收入维持18%增长，盈利增长预计在25%(或略低)。原料药企业盈利增速回落将会拉低2009年医药行业整体盈利增速。

2009年医药经济的主要特点:快速增长势头不变，医改带来扩容机遇，产业集中度进一步提高，药价水平稳中有降，终端格局改变，出口面临挑战，宏观经济和政策环境的不确定性增加

2.2 政策、制度继续左右医药行业

国务院2008年11月5日召开常务会议，决定出台关于进一步扩大内需、促进经济增长的十项措施，投资总规模达到4万亿元。加大基层医疗卫生服务的财政投入，已成为启动内需的重要内容之一。在2008年安排27亿元的基础上，2009年中央财政继续安排26.7亿元用于县级医疗机构、乡镇卫生院和村卫生室的业务用房建设；加强人才队伍建设；深化管理体制和运行体制改革；加强重大疾病预防控制等。可以相信，在加快新农合发展的同时肯定会加速医药市场的扩容。

医药管理部门职责的调整标志着我国卫生事业迈上了新的台阶；《中国的药品安全监管状况》的彰显了我国保障药品安全的决心；“重大新药创制”专项的启动释放了该项目受政策扶持的信号；医药卫生体制改革方案再次向社会征求意见显示了我国医药卫生体制改革明显加快步伐。总之，医药行业正朝着更法制化、更规范化的方向发展。

2.3 展望2009年

由于医药行业自身增长的推动力仍然存在，全民医保对药品内需的拉动仍然强大，基础医疗机构的建设和预防体系的建设对医疗器械、疫苗等需求拉动也很明显，国外药品专利到期带来的需求释放也正在实现。因此可以相信，随着医改征求意见稿的完善后公布，未来的医疗制度改革将在原有的基础上使更多的人享受基本医疗保健，社区医院市场的发展也将更迅猛，医药市场的容量将有巨大的突破。

医药这个涉及我国国计民生和公共健康的产业，外资的进入在有力带动我国医药产业技术进步和产品升级、加快境外品牌产品的国产化进程的同时，也对我国民族医药产业带来严重的冲击，外资的市场控制率、股权控制率、技术控制率不断提升，新药市场基本被外资公司控制，同时占有中国医药市场举足轻重的地位。

3 分析与思考

3.1 医药行业发展

医药行业是一个朝阳行业，虽然人口自然增长、老龄社会的提前到来以及人们生活水平的提高和保健意识的增强一直推动医药行业的发展，这几个客观因素也成为人们的共识。

但是，2008年出口受堵影响了医药工业的相关指数，由此不可否认国际金融危机也给我国医药行业带来影响。因此从更宏观的角度分析，有五大力量推动中国医药行业向一个新的起点靠近。这分别是国际资本向中国流动；国际医药产业向中国转移；科学发展观的贯彻落实为中国社会经济发生巨大变化带来的极大机遇；医药卫生体制改革带来的影响；中国财富的积累形成了大量过剩的流动资金。

3.2 关注国家4万亿元投资中的医药卫生比例

据悉，4万亿元的投资方向第一是民生工程，第二是农村、农业、农民的需要，第三是基础设施的建设，第四是医疗卫生、文化教育的投资，第五是生态保护、保护环境的建设，第六是用于自主创新和结构调整的投资。其中很多投资方向是与医药行业有关，所以要抓住契机，多争取国家立项，加快我国医药工业发展的步伐。

3.3 基本药物制度成为医改争议焦点

目录于2008年11月中旬进行了最后一次修订，合计收录500多个药品，其中化学药300多种，中药200多种。有消息说进入国家基本药物的独家品种销量将会放大，部分公共卫生服务所需的疫苗有可能被纳入基本药物目录。预计该目录相关实施细则在2009年“两会”前后公布。

基本药物制度将引发一场医药生产及流通企业之间的混战，因为药品价格与药品招投标直接涉及到企业的根本利益。有批文而没能中标定点的企业难道无法生产销售其产品？没有配送权的优质医药流通企业难道就无法经营这些品种？如果确实这样，那么这些企业在医药行业的市场经济地位将会有所削弱。

所以对于一些无创新技术优势、无质量提升优势、无规模成本优势、无专业推广优势的医药企业，将被挡在被扶持保护的行列之外，成为待整合的对象。

3.4 产品的生产研发要与用药趋势匹配

目前，老年人口的药品消费已占药品总消费的50%以上，随着社会老龄化速度的逐渐加快，对老年人疾病用药及医疗保健需求将继续升高。统计数据也表明，恶性肿瘤和脑血管病已占构成死亡原因45%左右的比例。高死亡率的背后，是这两大类疾病治疗用药的增加，导致用药结构起了一些变化。这些用药的趋势是引导制药产业新药研发的方向。

国家充分发挥包括民族医药在内的中医药在疾病预防控制、应对突发公共卫生事件、医疗服务中的作用。基本药物目录的遴选原则是要在医疗卫生机构中大力推广中医药适宜技术。力图创造良好的政策环境，扶持中医药发展，促进中医药有所继承和创新，这预示着民族药业的新崛起，随之而来的是中医药的市场扩容，对于中药行业是一个利好消息，也为中药制药企业在2009年的发展带来了契机。

3.5 加速医药流通的整合

医药流通渠道有两个趋势是不可避免的：一是渠道缩短，渠道必然会扁平化，一步到各级各类终端将是政府已经既定的政策选择，企业就应该适应；二是加强监管，对药品流通企业实施资格准入制度、分级许可制度，如新农合供应配送网以及一些商业公司社区卫生中心药品配送资格取得。制药企业必须重视这些渠道的变化状况，及时调整自己的商业渠道选择策略，抓住具备这些资质的流通企业努力发展自己。

从目前国际医药物流市场的结构现状看，寡头垄断是市场结构的基本形态，在国际市场上占有较大市场份额的都是大型企业。我国相关企业尽管在结构调整方面取得了一定的成绩，但现有的医药流通企业在流通组织规模化、营销地区全国化、流通技术和设备科学化、经营行为规范化等方面，同欧美发达国家相比差距还很大，所以，出路之一就是必须发展超大规模的物流企业，这样才会具备与世界巨头抗衡的能力。

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一、 研究背景

改革开放以来，我国的药品流通行业经历了从计划控制到市场经营的逐步发展，我国医药工业的发展驶入快车道，整个制药行业生产年均增长17.7%，高于同期全国工业年均增长速度4.4个百分点，同时也高于世界发达国家中主要制药国家近30年来的平均发展速度年递增13.8%的水平，成为当今世界上发展最快的医药市场之一。

医药流通行业面临着巨大的变革，而作为医药流通企业在市场兼并整合的大潮中如何明确自身定位以获得可持续的发展已经成为其发展的主要问题。

现有的研究更多的是从宏观和微观层面来分析医药流通行业的发展问题，而从医药行业层面的分析相对比较少，本文正是基于医药行业价值链的分析，来给出医药流通行业的发展对策和建议。

二、 我国医药流通行业现状

1. 市场化机制还不够完善，相应的法律法规还不健全

药品不同于一般商品，药品是关乎人们身体健康和生命安全的特殊商品。在我国，药品一直以来受到政府的严格管制。1984年，政府开始取消统购统销、按级调拨的规定；1999年，医改方案开始实施，正式加快市场化建设步伐；2009年，新医改正式推出，旨在加快行业集中，完善市场机制。

由于市场化机制的不完善，地方政府对于本地的医药企业实行地方保护政策，医药企业往往带有很浓的地方色彩。由于区域壁垒的存在，很大程度上制约了医药流通行业的做强做大。此外，我国医药分业制度尚未确立，医院在医药流通中占据着重要的作用，对于药品的正常定价以及医药市场化建设都有着很大的冲击。

医药流通行业对应的法律法规尚不健全，《药品经营质量管理规范》（GSP）是医药行业的主要规范性文件。GSP虽然对于医药流通行业起到了一定的规范作用，但由于其门槛相对较低，也在一定程度上导致了企业规模小数量多的行业现状。

2. 企业规模小数量多，行业集中度低。由于行业准入门槛较低，我国医药流通行业一直处于企业规模小数量多，行业集中度低的情况。截止2009年5月，我国通过GSP认证的医药流通企业就有1.31万家，企业规模普遍较小，其中中小企业占了80%以上。目前为止我国还没有销售额过千亿的医药流通企业，只有3家超过200亿规模，分别是国药控股，上海医药和九州通，2010年的分销规模分别为692亿元，291亿元和212亿元。2009年，我国前三家医药流通企业的市场份额占整个行业的20%左右。而在成熟市场，医药行业的集中度相当高，例如美国前三大医药流通企业占整个行业的市场份额为96%、日本则是75%，欧洲国家略低为64%，可见我国医药流通行业的发展与国外发达国家还存在的很大的差距。

3. 企业盈利水平低，可持续发展能力不高。我国医药流通行业总体上呈现出流通成本高，利润率普遍偏低的特点。我国医药流通行业的毛利率，费用率和利润率指标分别约为8.2%、7.0%～7.6%、0.6%～1.2%，美国和日本医药流通企业这三项指标约为2.5%～4.0%、1.0%～1.5%、1.5%～2.5%和2.0%～3.0%、1.0%～1.5%、1.0%～1.5%。企业盈利水平偏低，一方面是由于我国的医药物流水平比较低，运输、仓储等手段依旧比较传统，运行效率较低，造成行业的运营成本比较高；另一方面是我国药品的销售渠道比较复杂，分销环节过多，导致市场营销的成本比较高；此外，由于整体医药流通行业尚不规范，业内同质化竞争严重，也导致了整体的利润率不高。

医药流通企业的盈利水平低，也在一定程度上制约了其服务水平的提高和竞争力水平的提升，从而导致行业的整体可持续发展能力不高。

4. 企业核心竞争力缺失，同质化现象严重。我国医药流通行业呈现出明显的区域性特点，由于地域壁垒的存在，弱化了企业建立自身品牌，提高服务质量的意识，最终导致企业的核心竞争力缺少，同质化现象严重，而同质化严重的结果，往往直接表现为同业之间的价格竞争。随着行业集中度的逐步提升，市场兼并重组的不断加快，缺乏核心竞争力的中小企业逐渐面临生存危机。除了几家大型的全国性和区域性医药流通企业外，大部分企业的核心业务为传统的药品批发，服务对象也局限与当地的医院和药店，规模小，无法形成规模效应，而服务能力和服务水平低下，将导致其在新一轮的竞争中面临淘汰的危险。

三、 医药行业价值链模型分析

价值链的概念最早是由哈佛大学商学院教授迈克尔·波特于1985年提出的，最初的价值链模型被应用于企业内部，分析企业的价值创造过程。价值链在经济活动中是无处不在的，上下游关联的企业与企业之间存在着价值的传递。按照迈克尔·波特的逻辑，每个企业都处在产业链中的某一环节，一个企业要赢得和维持竞争优势不仅取决于其内部价值链，而且还取决于在一个更大的价值系统（即行业价值链）中，一个企业的价值链同其供应商、销售商以及顾客价值链之间的联接。企业间的这种价值链关系，对应于波特的价值链定义，在产业链中、在企业竞争中所进行的一系列经济活动仅从价值的角度来分析研究，称之为行业价值链。

医药行业价值链一般由医药原材料供应商、医药生产商、医药流通企业、医院或零售药店和顾客等共同组成。医药流通企业在医药行业价值链中起着承上启下的作用。以医药行业价值链为基础的医药行业价值链模型如图1所示。

从医药行业价值链的角度出发，整体目标是追求整个行业的边际利润，也即行业价值链整体的盈利能力和竞争能力，而不再是单独一个企业的盈利能力或竞争能力。在医药行业价值链中，医药生产企业、医药流通企业和医院或零售药店相对来说起着重要的作用，而医药原材料供应商主要是为医药生产企业提供原材料，而顾客则更多的是产品和价格的接受者。

（1）医药生产企业。我国医药行业一直保持着一个较为高速的发展势头，2010年医药制造工业总产值首次突破1万亿元，从2001年的2 040亿元到2010年的11 741亿元，增长了近5倍，平均年增长率为20%以上。伴随我国城镇化率的提高、人口老龄化程度的加剧和新医改，医药行业将继续不断增长。在价值链中，医药生产企业相对于其他节点企业，有着较高的议价能力。

（2）医药流通企业。医药流通企业是连接医药行业价值链上下游的关键节点，医药流通行业的发展对于医药行业有着举足轻重的意义。对上游的药品来源渠道管理和对于下游的营销网络控制是医药流通企业的核心业务体现。随着我国医改的不断深入，医药流通行业正面临着巨大的变革。

（3）医院或零售药店。早在21世纪初，我国便开始实行医药分业试点，2009年3月出台的新医改中也明确提出“医药分开”，然而真正意义上的医药分业体制改革尚未真正全面启动。医院药店仍是我国重要的药品直接销售渠道。随着国家对于药品管制的放开，医药零售行业的利润较高，医药零售行业在前期发展迅猛。然而，随着新医改的逐步推进，医药零售也面临着洗牌，整体利润率趋于合理，服务水平也将进一步得到提高。零售药店也已成为医药供应链中必不可少的一个组成部分。

医药行业价值链模型的主体即为医药行业价值链的各个组成部分，此外医药市场规范机制、技术研究与开发、医药物流服务和医药人力资源管理等作为医药行业价值链的保障措施对于医药行业的边际利润也起着至关重要的作用。

（1）医药市场规范机制。医药市场规范机制主要包括两个方面，一方面是政府对于行业的规范，主要体现在相关的法律法规的制定以及国家对于行业的引导；另一方面是医药行业协会等非政府组织对于行业的自治和管理。

（2）技术研究与开发。任何一个行业的发展都离不开技术的研究与开发，技术研究与开发是行业竞争力的最直接来源。信息技术，互联网技术等的应用，将有效的提高行业的运营能力和盈利能力。

（3）医药物流服务。药品的保存和运输相比于一般商品有着更高的要求，医药物流服务，特别是第三方医药物流服务水平的提升，将大大加快医药流通行业的运作能力，对于医药流通行业以及医药行业的发展起着关键性的作用。

（4）人力资源管理。医药行业由于其自身的特殊性，往往要求从业人员具有一定的医药知识背景，这也对人力资源管理提出了挑战。

四、 我国医药流通行业转型对策

1. 向前整合，加强营销渠道建设。控制营销渠道对于医药流通企业来说，能够提升其与医药生产企业的议价能力，从而提高其在行业中的竞争能力。向前整合，即向医药行业价值链的下游延伸，加强对于零售终端的控制。我国的医药零售终端主要分为零售药店和医药两个部分。针对零售药店，可以采用战略合作、参股或者并购的方式，加强与其联系。例如九州通通过收购兼并等方式，加快发展自己的药品零售连锁体系，2011年6月九州通完成了收购河南杏林大药房有限公司，收购后公司间接控股90%。另一方面，医药流通企业应该积极开展医院药房托管等业务，巩固医院医药销售市场份额，覆盖更多的医院、诊所和卫生院等。总之，医药流通企业、通过控制更多的药品销售终端，既可以获得稳定的市场份额，又可以获得对上游供应商更大的话语权。

2. 向后整合，通过委托加工获取新的利润增长点。向后整合指的是向医药行业价值链的上游进行延伸，而委托加工是指医药流通企业委托医药生产企业为其生产，从而发展自有品牌。委托加工有利于医药流通企业的自身品牌建设，提高其知名度，同时推出自有品牌的药品还将进一步提升其盈利能力，成为新的利润增长点。以上海医药和南京医药为例，上海医药和南京医药都通过与医药生产企业进行战略合作或者依靠集团内部的工业生产资源，先后推出其自有品牌的药品。此外，向后整合还包括与医药生产企业之间更为紧密的合作，以保证其药品的稳定来源。

3. 向内整合，推行现代化物流，提高运营能力。所谓向内整合，指的是医药流通企业进一步整合企业内部资源，同时通过技术和管理创新，提高自身的运营能力，以适应激烈的市场竞争环境。物流能力，特别是仓储、运输和配送是医药流通企业的主要业务能力。然而我国医药物流相对落后，仓储、运输等物流服务只是根据市场需求而进行的传统服务，没有真正成为医药流通企业参与市场竞争的优势所在。推行现代化物流，同时加快企业信息化建设，优化企业内部物流作业过程，能够有效提高医药流通企业的物流效率和服务水平，从而提升其市场竞争能力。

4. 向外整合，实施同业联盟或者战略合作。医药流通企业除了考虑向上下游整合以及提高自身运营能力外，还可以考虑实施同业联盟或者战略合作的形式来获取更高的价值。我国医药流通行业的进入门槛低与行业的集中度低导致了医药流通企业同业之间的竞争很激烈。此外由于医药流通企业之间的同质化程度较高，最后往往演变成价格竞争，从而大大缩减了企业的利润空间。所以实施同业联盟或策略性合作，有利于建立较为规范的市场环境，同时也有利于行业资源的整合，实现行业的可持续发展。例如四川医药物流协作联盟通过资源整合，按照产业链建立其自上而下、纵向延伸的协作联盟，从而避免了同级别的企业因利益相同造成恶性竞争，使各个环节都可以获取合理利润。

五、 我国医药流通行业转型保障措施

1. 完善医药流通行业的市场规范机制。完善医药流通行业的市场规范机制，从政府的角度，首先要进一步改革和完善现行药品的定价制度体系和新药审批制度体系。实现定价规则的科学化，定价流程的规范化和透明化，同时要堵塞新药审批和单独定价制度执行中的漏洞，实现政府对药品价格的有效监管，避免药品流通过程中的价格混乱现象。此外，政府应该加大行业的监管力度，逐步提高行业的准入门槛，逐步淘汰盈利能力弱，服务水平低的弱小企业。另一方面，要积极发展医药流通行业等组织，以非政府组织形式参与行业自治，加强行业内企业之间的沟通与协作，进一步完善行业定价机制，避免内部恶性竞争，实现行业内的资源有效配置。

2. 加强医药流通行业相关技术研究与开发。新的管理技术、工程技术以及信息技术的出现，将改变传统的物流配送过程，从而提高医药流通企业的核心运营能力，增强对于上游的议价能力和对于下游的盈利能力。在医药物流技术方面，条形码，RFID等标签技术的应用将更有利于药品的管理和监控，GPS、GIS等技术的应用将加强医药运输和配送过程的管理，此外物流信息平台如仓储管理系统，配送管理系统等的运用将大大提高医药流通企业的整体业务运作能力。不断加强医药流通行业相关技术的研究与开发，是医药流通行业可持续发展的必要保障，也是医药流通行业面对快速变化的市场环境的有效应对措施之一。

3. 积极培育医药第三方物流，实现医药物流现代化。医药第三方物流对于医药流通行业的发展有着重要的作用。加快医药第三方物流的发展，有利于医药流通行业的流通速度，有利于优化医药流通行业的仓储、运输、配送等流程，有利于医药流通行业的整合实现规模效应。在价值链中，每个环节都伴随着药品的流动，每一个节点企业都对于医药第三方物流服务存在着一定的需求。特别是医药流通企业，相比于物流服务，上下游的医药网络建设更为关键。对于大型的医药流通企业，在医药第三方物流的帮助下，实现商流与物流分离，能够使其更好的专注于核心业务，加快市场布局。对于整个医药流通行业来说，更是有利于行业的整合速度，快速提高行业集中度。积极培育医药第三方物流，实现医药物流现代化是医药流通行业转型得以成功的关键所在。

4. 重视医药相关管理人才和物流人才的培养。人才战略历来是企业发展之本，重视医药相关管理人才和物流人才的培养势在必行。由于我国医药行业以及医药流通行业近几年保持了一个高速的发展态势，导致医药行业管理人才以及物流人才相对缺乏。此外，我国目前还没有真正形成以培养物流科技创新和知识性物流人才为核心的物流教育体系，医药物流专业人才更是匮乏。对此，应该重视我国医药行业相关人才不足的问题，采取正规教育与职业培训相结合的人才培养机制，多层次、多方面的培养相关的人才。还可以通过引进国外的资金、技术和管理方式，加强对外合作，从而借鉴发达国家的经验，吸纳国外行业优秀管理人才和技术。

参考文献：

1. 郭凡礼.兼并重组催生医药流通新格局.物流技术与应用，2011，（6）：78-79.

2. 郑晓红.从行业价值链探讨医药流通企业的转型之路.海峡药学，2009，21（7）：188-189.

3. 陈彪.医药行业整合与物流发展现状.物流技术与应用，2011，5（6）：74-77.

篇12

问：修正药业在2008年令您印象深刻的营销传播事件是什么？

答：2009年我们并没有刻意去抓什么热点事件，如果说值得一提的就是“5・12汶川大地震”，修正在第一时间向灾区捐助了价值3500万元的药品。我们做这件事只是源于良心，源于企业公民和我本人的社会责任，没想到这件事得到了政府、媒体和广大消费者的广泛赞誉，为修正赢得了很好的口碑，甚至有网民说“买药只买修正的”。

问：2009年，医药行业的发展态势、竞争格局将会如何？

答：在全球性经济危机的背景下，企业很难独善其身。相比而言，医药行业受的冲击较小。药品作为人们患病后的必需品，需求是刚性的，同时由于新医改的推动，医药行业面临着一个重要的发展机遇，全行业2009年会稳中有升。

问：您认为2009年修正药业将面临哪些挑战和机遇？

答：2009年，新一轮的医改即将展开，这也使更多的民众享受到医疗补助。对我们来说，市场会越来越大，这是个很大的机遇。但随着市场的扩容，产品间的竞争也会愈演愈烈，这又是挑战。但是我们相信修正药业凭借突出的疗效和良好的口碑定能在挑战和机遇中脱颖而出。

问：在2009年的营销传播策略将会有什么样的变化？

答：新的一年，修正药业将一直秉承“修正药、良心药、放心药、管用的药”制药理念，在营销策略方面，会选择传播面广和性价比合适的媒体进行传播，也会随着社会环境的变化做适时调整，但总体原则不变。

问：修正药业2009年营销传播投入将会比2008年增多、减少还是不变？媒介组合会做哪些创新？

答：相比2008年，我们在2009年会有15%的增长，更主要的是优化投入结构和媒介组合。随着媒介环境、媒体表现和社会环境相应予以调整，修正投放广告的历史比较长，也形成了自己的投放模式，但我们一直在研究传统媒体的新投放模式以及各种新媒体的投放效果，寻求媒介传播组合上的创新，力求传播效果的最大化。

问：2009年修正品牌与消费者沟通的内容、目标会有什么变化？

篇13

因为医院市场发展空间受到挤压，部分药企转战OTC市场和第三终端(乡镇市场)。1990年我国OTC销售规模仅19亿元，2005年接近800亿元，15年OTC消费复合增长率为28％。OTC药品能满足消费者的自我保健和自我诊疗需求，预计未来OTC市场将保持14-15％的增速。但是，我们认为OTC销售完全是市场化竞争，企业需要长期市场积淀，过去十几年OTC市场经过激烈竞争，已经沉淀了一批优秀药企，新的企业进入壁垒越来越高，其中包括资金成本和时间成本。OTC中的药用消费品最值得关注。药用消费品目前市场容量仅20亿元，预计在终端网络成倍增长和医药企业按消费品模式运作带动下，未来5年增长幅度超过10倍，市场规模超过200亿元。“王老吉”凉茶等类似药用消费品也会在饮料市场出现井喷。

有价疫苗市场前景诱人

虽然政府对计划内疫苗投入加大，但计划内疫苗对于经销商来说利益较低，难以形成较高的积极性，随着计划内疫苗覆盖率逐步到位，1―2年内计划内疫苗景气度会大大降低。但疫苗是疾病防控重要有效的手段，疫苗生产企业正在积极投入有价疫苗研发和生产，并从终端拉动市场消费，未来有价疫苗前景诱人。我们认为，产品创新将决定有价疫苗的赢利能力。

医药分销企业将分享“蛋糕”

通过不断兼并重组垄断化、企业寡头化、经营规模化是国际医药分销产业的总体特点和发展趋势。美国医药分销业经过充分竞争，形成Mckesson、Cardinal、ABC占美国药品市场份额95％以上高度集中的产业格局。日本医药分销业也是通过兼并重组逐步壮大，前三大药品分销企业Mediceo、Suzuken、Alfresa市场份额超过75％，前75家药品分销企业市场份额超过95％。中国医药分销业未来几年总体发展趋势是集中度不断提高，区域性分割局面有所打破，但仍主要呈区域性分布，其中国药集团的内部资源整合、华润可能以上海医药为平台整合华源医药分销业务，行业盈利模式变化将可能催生大的医药分销企业。中国最终将走向医、药分业，我们认为中国医药分销业更为长远的格局将会类似日本，前3-4家占四分之三以上市场份额，前几十家占95％以上市场分额，因此医药流通业将会是医药行业整合最快的行业。此外，医院药品销售居间人70％的市场份额逐步让出，大型医药分销企业品牌强、品种多，在分享该市场中占有优势。